Agremiação de ferroviários fundada em 15 de novembro de 1900, com um baile realizado no antigo palacete da família do Cel. Leme da Fonseca, ao qual compareceram, entre outros: Artur de Oliveira, Capitão Joaquim da Silva Rocha, Capitão José Joaquim de Godoy, Carlos Cordts, Carlos de Salles Block, Carlos H. Guimarães, Carlos José Marques, Conrado Augusto Offa, Eduardo Tomanik, Gustavo Adolpho Storch, Francisco Bonilha, Francisco Neto, Francisco Pereira de Castro, Henrique West, José Adrião Cassalho Junior, Luiz Fray, maestros José Bovolenta e Francisco Farina, Manoel Aníbal Marcondes, Manuel Soares Filho, Melchior de Almeida, Nicomedes Corrêa, Olympio Arruda, Thomaz Archibald Scott, Tibúrcio Estevam de Siqueira. Seu primeiro presidente foi o major Gustavo Adolpho Storch, então chefe geral da Cia. Paulista de Estradas de Ferro, que permaneceu no cargo durante 28 anos consecutivos. Sua sede foi transferida para a Rua Rangel Pestana em 1917 para poupar a entidade do pagamento de aluguel. Tratava-se de uma construção nova, porém bastante diferente do atual. De estilo tradicional, o prédio possuía, nos fundos, um pavilhão que serviu a variada gama de atividades, desde cinema a rinque de patinação. Em 1955/56, a sede do Grêmio passou por uma grande reforma, mediante a qual suas estruturas foram reforçadas e o salão de baile teve a sua dimensão praticamente duplicada. No final dos anos 60 o pavilhão dos fundos foi demolido, surgindo em seu lugar o primeiro conjunto de piscinas da entidade, inaugurado em 1971. Em 1978, o Grêmio adquiriu a Chácara Diana, no Bairro da Toca, onde implantou sua sede de campo, com salões de baile, restaurante, quiosques e lagos artificiais para a recreação das familias dos associados. O prédio da Rangel Pestana e o respectivo terreno pertenceram à Cia. Paulista de Estradas de Ferro (depois Fepasa) até janeiro de 1981, quando a entidade consumou a sua compra por Cr$ 731.865,00. Em seguida, foram adquiridos, também, os imóveis confrontantes, ao lado e nos fundos da sede, o que permitiu a realização de novas obras, dando à sede social as feições atuais.
